纸钱作为具有祷谢镶拔功用的物品，在宋代的丧祭活动中广泛使用，人们纷纷焚化纸钱以祷神。在北宋两度人相、一任枢密使的寇华(961-1023)，天圣元年(1023)九月病逝于贬滴之地雷州。其妻宋氏寻乞归葬西京洛阳，得到了宋仁宗的同意。棺材经过荆南公安县，人皆设丧祭，哭于路，折竹植地，挂纸钱焚之。福州的东岳行宫，人们都用纸钱去“祭神”“祈福”。据当时人描写，这些纸钱数量之多，好似“飞雪”，最后将这些纸钱焚烧。《夷坚志·丙志》卷一一《施三嫂》载，梧州(今属广西)州民张元中为死去的施三嫂“买纸钱一束，焚于津湖桥下”。话本《快嘴李翠莲记》中李翠莲说:“沙板棺材罗木底，公婆与我烧钱纸。”这些都反映了民间烧纸钱风气之盛。

    不仅民间有焚烧纸钱的风俗，而且这一风俗也影响到了儒家士大夫和最高统治者。大儒邵雍(1011-1077)在春秋祭祀时，约古今礼行之，亦焚纸钱。程颐看见后觉得很奇怪，遂向其询问原因，邵雍回答曰:“明器之义脱有益，非孝子顺孙之心乎?”南宋戴值也明确主张烧纸钱，他认为:“今儒家以为释氏法，于丧祭皆屏去，予谓不然。”并反问道:“以纸寓钱，亦明器也。与涂车、当灵何以异?俗谓果资于冥途，则可笑。”涂车即泥车，当灵即茅草扎成的人马。他认为用烧纸钱代替过去的葬实钱是一种历史的进步。

    宋孝宗也赞成焚烧纸钱。史载“思陵神舆就祖道祭，陈设穷极工巧，百官奠哭。纸钱差小，官家不喜”。谏官们认为世俗使用纸钱，是佛教“使人以度其亲”，但“圣主”不宜用此“以奉宾天也”。孝宗听了极为生气，他愤怒地质问道:“邵尧夫何如人，而祭先亦用纸钱。岂生人处世如汝，能日不用一钱否乎?”